//? 熱點聚焦? //
1、國家領(lǐng)導(dǎo)人在民營企業(yè)座談會上強調(diào)，黨和國家對民營經(jīng)濟發(fā)展的基本方針政策，已經(jīng)納入中國特色社會主義制度體系，將一以貫之堅持和落實，不能變，也不會變。新時代新征程民營經(jīng)濟發(fā)展前景廣闊、大有可為，廣大民營企業(yè)和民營企業(yè)家大顯身手正當(dāng)其時。
2、高盛發(fā)表研究報告稱，近期AI發(fā)展改變了中國的科技題材敘事，投資者重估AI對經(jīng)濟增長和經(jīng)濟效益的帶動效應(yīng)。高盛預(yù)計，未來12個月，滬深300指數(shù)有19%的上升空間。同期，人工智能有望為中國股市吸引2000億美元（折合超過萬億元人民幣）的資金凈流入。
3、首批13只科創(chuàng)綜指ETF發(fā)行首日募集規(guī)模超80億元。其中，建信科創(chuàng)綜指ETF僅用半天時間就募集超過20億元發(fā)行上限，宣布提前結(jié)束募集并開啟比例配售；此外，易方達、工銀、天弘等多家基金公司首日銷售也已達到或接近10億元。
// 環(huán)球市場 //
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1、美股因總統(tǒng)日假期休市一日，歐洲三大股指收盤全線上漲，德國DAX指數(shù)漲1.26%報22797.71點，法國CAC40指數(shù)漲0.13%報8189.13點，英國富時100指數(shù)漲0.41%報8768.01點。
2、亞太主要股指收盤多數(shù)上漲，韓國綜合指數(shù)漲0.75%報2610.42點，日經(jīng)225指數(shù)漲0.06%報39174.25點，澳洲標普200指數(shù)跌0.22%報8537.1點，新西蘭標普50指數(shù)漲0.61%報13068.93點，富時新加坡海峽指數(shù)漲0.71%報3904.85點，富時馬來西亞綜指跌0.56%報1582.76點，印度SENSEX30指數(shù)漲0.08%報75996.86點。
3、COMEX黃金期貨收漲0.36%報2911.2美元/盎司，COMEX白銀期貨收漲0.06%報32.875美元/盎司。
4、國際油價集體上漲，美油4月合約漲0.93%報71.37美元/桶，布油4月合約漲0.72%報75.28美元/桶。
5、倫敦基本金屬多數(shù)收漲，LME期銅跌1%報9382.5美元/噸，LME期鋅漲1.02%報2871.5美元/噸，LME期鎳漲0.43%報15535美元/噸，LME期鋁漲0.34%報2646.5美元/噸，LME期錫漲0.28%報32755美元/噸，LME期鉛跌0.03%報1982.5美元/噸。
6、歐債收益率普遍收漲，英國10年期國債收益率漲2.7個基點報4.525%，法國10年期國債收益率漲3.8個基點報3.209%，德國10年期國債收益率漲5.7個基點報2.487%，意大利10年期國債收益率漲2.6個基點報3.546%，西班牙10年期國債收益率漲4個基點報3.096%。
7、紐約尾盤，美元指數(shù)跌0.07%報106.73，非美貨幣表現(xiàn)分化，歐元兌美元跌0.07%報1.0483，英鎊兌美元漲0.32%報1.2625，澳元兌美元漲0.08%報0.6357，美元兌日元跌0.53%報151.51，美元兌瑞郎漲0.12%報0.9007，離岸人民幣對美元跌45個基點報7.2653。
// 宏觀 //
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1、十四屆全國人大常委會第十四次會議將于2月24日至25日在北京舉行，審議民營經(jīng)濟促進法草案、審議國務(wù)院關(guān)于提請審議民用航空法修訂草案的議案等。
2、央行2月17日以固定利率、數(shù)量招標方式開展了1905億元7天期逆回購操作，操作利率為1.5%，當(dāng)日有2290億元逆回購到期，據(jù)此計算，單日凈回籠385億元。
3、中央網(wǎng)信辦召開信息化發(fā)展工作推進會。會議強調(diào)，要聚焦全面深化改革，健全完善國家信息化發(fā)展戰(zhàn)略布局和政策統(tǒng)籌協(xié)調(diào)機制；要聚焦產(chǎn)業(yè)生態(tài)建設(shè)，推進信息領(lǐng)域技術(shù)創(chuàng)新突破；要聚焦基礎(chǔ)設(shè)施能力提升，推動新一代信息基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)；要聚焦新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展，促進實體經(jīng)濟和數(shù)字經(jīng)濟融合。??
4、市場監(jiān)管總局和國家檔案局聯(lián)合制定出臺《經(jīng)營主體登記檔案管理辦法》，將于3月20日正式施行。
5、兩大央企人事變動。周治平任中國兵器裝備集團公司董事、總經(jīng)理、黨委副書記，張玉金任中國航空發(fā)動機集團總經(jīng)理、黨組副書記。
// 國內(nèi)股市 //
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1、A股震蕩攀升，人形機器人題材午后爆發(fā)，AI醫(yī)療、騰訊云、AI教育概念股活躍；影視股大幅走低，光線傳媒上演“準天地板”；黃金股普遍回調(diào)。上證指數(shù)收漲0.27%報3355.83點，深證成指漲0.39%，創(chuàng)業(yè)板指漲0.51%，北證50漲1.76%，科創(chuàng)50漲1.45%，全A漲0.53%，A500跌0.01%，中證A500漲0.12%，市場成交1.97萬億元。
2、港股三大指數(shù)沖高回落，盤中均續(xù)創(chuàng)階段新高。香港恒生指數(shù)收跌0.02%報22616.23點，恒生科技指數(shù)跌0.49%，恒生中國企業(yè)指數(shù)跌0.09%。大型科技股走勢分化，騰訊漲近4%，盤初一度沖高至近8%，小米漲超1%再創(chuàng)新高，百度大跌近7%，京東跌3.6%；半導(dǎo)體芯片股維持強勢，華虹半導(dǎo)體漲超17%，龍頭中芯國際漲超4%；電訊股走高，中國聯(lián)通漲逾7%；黃金、教育、互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療股跌幅居前。大市成交4002.37億港元，南向資金凈買入額為107.72億港元，阿里巴巴獲凈買入36.63億港元居首，騰訊控股遭凈賣出16.69億港元最多。中國臺灣加權(quán)指數(shù)收盤漲1.52%報23505.33點。
3、滬深北交易所上周無新增申報企業(yè)。截至2月16日，今年新增申報企業(yè)1家。各板塊在審企業(yè)共210家。其中上交所58家（主板38家，科創(chuàng)板20家），深交所56家（主板25家，創(chuàng)業(yè)板31家），北交所96家。?
4、A股共有2817家上市公司對外披露2024年全年業(yè)績預(yù)告。其中，949家上市公司業(yè)績預(yù)喜。從行業(yè)角度看，生物醫(yī)藥、半導(dǎo)體、化工、通用設(shè)備制造業(yè)、汽車制造業(yè)、交通運輸業(yè)所屬上市公司業(yè)績總體表現(xiàn)亮眼。
5、香港證監(jiān)會發(fā)布通函，明確支持另類資產(chǎn)基金在港交所上市。
6、近段時間，資本市場進一步全面深化改革的信號持續(xù)釋放。從監(jiān)管部門的表態(tài)來看，增強制度的包容性與適應(yīng)性，提升資本市場服務(wù)新質(zhì)生產(chǎn)力發(fā)展的能力將成為改革的重點。業(yè)內(nèi)人士建議，下一步，應(yīng)進一步優(yōu)化發(fā)行上市、并購重組等制度安排，引導(dǎo)更多資本進入代表經(jīng)濟轉(zhuǎn)型方向的優(yōu)質(zhì)企業(yè)和潛力行業(yè)。
7、2025年以來，多家A股上市公司宣布重大人事調(diào)整，新任掌舵人紛紛亮相。數(shù)據(jù)顯示，截至2月17日，今年已有110家A股上市公司新董事長上任。
8、開年以來，已有28家會計所因年報審計問題被各地證監(jiān)局處罰，包括安永華明、大華、中審眾環(huán)等知名會計所。其中，有6家會計所因未勤勉盡責(zé)被立案調(diào)查，罰沒金額合計達4973.77萬元。
9、中證七彩陽光普惠主題精選資產(chǎn)支持證券指數(shù)將于2025年2月18日正式發(fā)布。
10、騰訊加速擁抱DeepSeek！繼騰訊云、“騰訊元寶”APP等上線DeepSeek之后，騰訊文檔官宣，正式接入DeepSeek-R1滿血版。
11、小米將在2月底發(fā)布中央空調(diào)，對標大金空調(diào)。米家中央空調(diào)的發(fā)布也意味著小米邁入了前裝市場。
12、工信部公布了《減免車輛購置稅的新能源汽車車型目錄》（第十四批），小米YU7也在其中。數(shù)據(jù)顯示，YU7將提供兩種不同電池容量版，分別為96.3度和101.7度，續(xù)航里程最遠可達820公里。太平洋證券研報認為，展望2025年，小米YU7將強力挑戰(zhàn)銷冠 Model Y。
13、蔚來法務(wù)部官博發(fā)文稱，有網(wǎng)絡(luò)賬號造謠散布樂道品牌的嚴重失實內(nèi)容，已向法院提起訴訟。
// 金融 //
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1、央行上?？偛颗?，1月末，上海本外幣貸款余額12.52萬億元，同比增長10.1%，增速比上月末高0.3個百分點；1月份，人民幣貸款增加2573億元，同比多增577億元。
2、首批中證A50ETF亮相資本市場一周年，實現(xiàn)規(guī)模、業(yè)績雙豐收。數(shù)據(jù)顯示，首批10只中證A50ETF最新規(guī)模達345億元，相比發(fā)行規(guī)模實現(xiàn)翻倍式增長；10只產(chǎn)品成立以來浮盈均超13%，平均超業(yè)績基準收益率1.57%。
3、受益資本市場回暖，59家非上市人身險公司2024年平均投資收益率為4.30%，明顯優(yōu)于2023年。
4、截至2024年末，上海市證券同業(yè)公會資產(chǎn)管理類公司共有14家，同比增加2家。管理資產(chǎn)總規(guī)模為2.7萬億。
5、2024年上海普惠小微貸款余額預(yù)計達到1.3萬億元，同比增長15%。根據(jù)工信部評估，上海中小企業(yè)融資環(huán)境指標已連續(xù)4年排名全國第一。
// 樓市 //
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1、克而瑞地產(chǎn)研究表示，1月新房供應(yīng)季節(jié)性回落，100個典型城市供應(yīng)量1127萬平方米，同比下降18%，環(huán)比下降40%。其中，24個二線城市合計新增供應(yīng)486萬平方米，同比下降14.5%，環(huán)比下降49.7%。
2、春節(jié)后兩周，北京二手房網(wǎng)簽量迎兩連漲，環(huán)比增幅分別為1380.8%及173.5%。積壓的假期訂單集中釋放，市場活躍度明顯提升。
3、廣州住宅老舊電梯申報國債補貼工作指引已正式公布，重點支持更新更換使用15年以上的住宅老舊電梯，對住宅老舊電梯整體更新更換按15萬元/臺標準給予定額補助。
// 產(chǎn)業(yè) //
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1、工信部等八部門印發(fā)《新型儲能制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展行動方案》提到，到2027年，我國新型儲能制造業(yè)全鏈條國際競爭優(yōu)勢凸顯，優(yōu)勢企業(yè)梯隊進一步壯大，產(chǎn)業(yè)創(chuàng)新力和綜合競爭力顯著提升，實現(xiàn)高端化、智能化、綠色化發(fā)展。
2、國際數(shù)據(jù)公司（IDC）發(fā)布報告顯示，2023年至2028年期間，中國智能算力規(guī)模的五年年復(fù)合增長率預(yù)計達46.2%。
3、中汽協(xié)發(fā)文稱，1月，汽車產(chǎn)量實現(xiàn)小幅增長，銷量較同期只微降，行業(yè)迎來平穩(wěn)開局；其中，乘用車延續(xù)良好表現(xiàn)，產(chǎn)銷同比雙增；新能源汽車產(chǎn)銷和汽車出口延續(xù)良好表現(xiàn)。
4、截至2025年1月底，全國充電基礎(chǔ)設(shè)施累計數(shù)量為1321.3萬臺，同比上升49.1%。1月份，充電基礎(chǔ)設(shè)施增量為39.5萬臺，同比上升49.5%。
5、已有超過15家央國企與DeepSeek展開合作，范圍覆蓋通信、能源、金融、汽車、科技等多個領(lǐng)域，加速人工智能在多場景、多產(chǎn)品中廣泛落地。
// 海外 //
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1、美聯(lián)儲理事鮑曼表示，預(yù)計通脹將下降，但上行風(fēng)險仍然存在；在再次降息之前，需要對通脹下降有更強的信心；耐心等待降息將有助于更清晰地了解政府政策的影響；資產(chǎn)價格過高可能已減緩?fù)浀倪M展。??
2、美國銀行信貸投資者調(diào)查顯示，投資級信貸投資者預(yù)期歐洲央行降息幅度略低于高收益信貸投資者。調(diào)查顯示，多達41%的投資級信貸投資者預(yù)計歐洲央行的存款利率終值將為2%，37%的高收益信貸投資者預(yù)計終值將為1.75%。美國銀行分析師預(yù)計，到9月份，存款利率將降至1.5%的低點。歐洲央行的存款利率目前為2.75%。
3、歐洲央行霍爾茨曼表示，通脹低于2%的目標風(fēng)險不是降息的理由；有可能降息，也有可能不降息；現(xiàn)在以及3月之后，支持再次降息的決定越來越困難。
4、日本政府消息人士透露，日本和英國政府計劃于3月7日舉行首次外交與經(jīng)濟部長級“2+2”會議。英國成為繼美國之后，第二個與日本開展此類對話的國家。
5、歐元區(qū)2024年12月季調(diào)后貿(mào)易帳順差146億歐元，預(yù)期順差145億歐元，前值從順差129億歐元修正為順差133億歐元；未季調(diào)貿(mào)易帳順差155億歐元，前值從順差164億歐元修正為順差160億歐元。?
6、日本2024年第四季度實際GDP同比初值增2.8%，預(yù)期增1%，前值增1.2%；環(huán)比增0.7%，預(yù)期增0.3%，前值增0.3%；名義GDP環(huán)比初值增1.3%，預(yù)期增1.20%，前值增0.50%。日本2024年第四季度GDP平減指數(shù)同比初值增2.8%，預(yù)期增2.8%，前值增2.4%。
// 國際股市 //
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1、科技記者馬克·古爾曼表示，蘋果計劃于2025年秋季正式推出搭載M5芯片的MacBookPro電腦。此外，蘋果正在“加快”新款Studio Display的研發(fā)工作，有望在2026年推出。
2、馬斯克發(fā)文確認旗下xAI將成立一家AI游戲工作室。
3、微軟將投資7億美元提升波蘭的網(wǎng)絡(luò)安全。
4、普利司通2024財年營收約44301億日元，同比增長2.7%；歸屬公司股東凈利潤2850億日元，同比減少12.8%。公司將回購至多3000億日元的股票。
5、美國投資基金貝恩資本宣布放棄對日本系統(tǒng)開發(fā)公司富士軟件的收購，結(jié)束了與美國競爭對手KKR之間的控制權(quán)爭奪戰(zhàn)。
6、三星電子正在開發(fā)下一代DRAM，以最大限度地提高AI智能手機和PC的計算性能。
// 商品 //
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1、國內(nèi)商品期貨夜盤收盤漲跌不一，能源化工品多數(shù)上漲，純堿漲1.48%，PTA漲近1%，丁二烯橡膠跌1.51%，20號膠跌1.28%。黑色系全線上漲，焦炭、鐵礦石漲近1%。農(nóng)產(chǎn)品多數(shù)下跌?；窘饘贊q跌不一，滬鋅漲0.65%，滬鎳漲0.3%，氧化鋁漲0.27%，滬鉛漲0.23%，滬鋁跌0.24%，滬錫跌0.26%，滬銅跌0.81%。滬金跌0.18%，滬銀跌1.24%。
2、工信部等八部門印發(fā)《新型儲能制造業(yè)高質(zhì)量發(fā)展行動方案》提出，要加強鋰電池等產(chǎn)能監(jiān)測預(yù)警，防范盲目投資和無序發(fā)展風(fēng)險；加大對國內(nèi)鋰、鈷、鎳等礦產(chǎn)資源的找礦支持力度，科學(xué)有序投放礦業(yè)權(quán)。
3、消息人士表示，歐佩克+考慮推遲四月石油增產(chǎn)。
4、上海有色網(wǎng)最新報價顯示，2月17日，國產(chǎn)電池級碳酸鋰價格跌150元報7.6萬元/噸，創(chuàng)逾1個月新低，連跌6日。
5、周一波羅的海干散貨指數(shù)漲1.77%報806點，連續(xù)三日上漲。
// 債券 //
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1、【債市綜述】銀行間市場資金緊勢不改，現(xiàn)券長短端全線承壓，收益率整體上行。國債期貨全線收跌，30年期主力合約跌0.7%。DR001維持在1.9%附近震蕩，銀行間市場價格仍偏高。
2、中證轉(zhuǎn)債指數(shù)收盤漲0.07%，可轉(zhuǎn)債等權(quán)指數(shù)漲0.41%。近六成轉(zhuǎn)債上漲，其中億田轉(zhuǎn)債漲13.45%漲幅居首。
3、證監(jiān)會對3家券商債券類業(yè)務(wù)采取行政監(jiān)管措施，其中1家被出具警示函，2家被責(zé)令改正。2024年，證監(jiān)會和地方證監(jiān)局對債券發(fā)行人以及相關(guān)中介機構(gòu)開出143張罰單（含行政處罰和行政監(jiān)管措施），較2023年增長52%。
4、【債券重大事件】①中國鹽業(yè)集團、中國兵器裝備集團總經(jīng)理均變動②“23中冶MTN007”、“23中冶MTN005”、“23江寧城建MTN002”、“22長開04”、“22焦煤Y3”、“23南京軟件MTN001”等將全額贖回③“25光大集團MTN003A”取消發(fā)行④貴州金鳳凰產(chǎn)業(yè)投資重要子公司股權(quán)被凍結(jié)。
// 外匯 //
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1、周一在岸人民幣對美元16:30收盤報7.2592，較上一交易日漲62個基點，夜盤收報7.2650。人民幣對美元中間價報7.1702，調(diào)升4個基點。
2、外匯交易中心數(shù)據(jù)顯示，上周三大人民幣匯率指數(shù)全線下跌，CFETS人民幣匯率指數(shù)報100.06，環(huán)比跌0.49；BIS貨幣籃子人民幣匯率指數(shù)報106.32，環(huán)比跌0.31；SDR貨幣籃子人民幣匯率指數(shù)報94.5，環(huán)比跌0.2。
3、中證報頭版刊文指出，近幾日，穩(wěn)匯率政策信號頻密，疊加金融市場風(fēng)險偏好改善，推動人民幣對美元市場匯率有所反彈。專家表示，外部環(huán)境邊際改善、穩(wěn)經(jīng)濟政策成效顯現(xiàn)以及央行穩(wěn)匯率態(tài)度堅決，有望繼續(xù)為人民幣匯率提供支撐，人民幣匯率有望在合理均衡水平上保持基本穩(wěn)定。?
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