//? 熱點聚焦? //
1、券商下半年投資策略報告陸續(xù)發(fā)布，多家頭部券商明確看多下半年A股市場。中信證券策略首席分析師秦培景認為，下半年A股市場將迎來年度級別上漲行情的起點，政策起效與盈利質量改善是主驅動。中金公司表示，下半年宏觀范式轉變下中外金融周期分化，結合我國積極的穩(wěn)增長政策及中長期改革，今年投資者預期最為低迷時期可能已經過去，2 月以來修復行情雖有波折但仍有望延續(xù)。
2、A股震蕩回調之際，大資金出手。6月21日，華泰柏瑞滬深300ETF、易方達滬深300ETF、華夏滬深300ETF、南方中證500ETF等多只寬基ETF成交大幅放量，大資金出手跡象明顯。上周A股ETF共獲資金凈流入105.39億元，其中，82.45億元資金凈流入上述4只ETF。
3、經歷短暫幾日穩(wěn)定之后，飛天茅臺酒終端市場價再次出現(xiàn)較大幅度下跌，單日跌幅接近100元，散裝單瓶價格逼近2100元。與此同時，市場傳聞茅臺出手穩(wěn)定市場價格，將正式取消“拆箱令”，但該消息尚未得到茅臺官方確認。
4、【大事前瞻】本周全球市場大事不斷！國內方面，十四屆全國人大常委會第十次會議將于6月25日至28日舉行，金融穩(wěn)定法草案將提請二審；夏季達沃斯論壇將在大連召開；中國5月規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)利潤及6月官方PMI數據將公布；新一輪成品油調價窗口將開啟。國際方面，拜登和特朗普首次面對面對決；美聯(lián)儲將發(fā)布年度銀行壓力測試結果，最青睞的核心PCE通脹指標將公布；歐洲聚焦法國議會選舉首輪投票；歐盟啟動烏克蘭、摩爾多瓦入盟談判。此外，英偉達股東大會、蘋果國行版Vision Pro頭顯發(fā)售亦值得關注。
// 環(huán)球市場 //
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1、嘉信理財認為，本周美股市場看點在于科技股調整是否結束。美光科技業(yè)績有望決定人工智能熱潮能否卷土重來，而通脹指標PCE表現(xiàn)將影響市場風險偏好，波動性依然是潛在的壓力所在。
// 宏觀 //
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1、我國探索建立生態(tài)保護監(jiān)管協(xié)同機制，推動區(qū)域生態(tài)質量整體性保護邁上新臺階。去年12月，在生態(tài)環(huán)境部牽頭組織下，陜西、河南、湖北、重慶等六省一市共同參與建立“秦嶺地區(qū)跨區(qū)域生態(tài)保護協(xié)同合作機制”。
2、本周中國央行公開市場將有3980億元逆回購到期，其中周一至周五分別到期40億元、860億元、2780億元、200億元、100億元。此外，6月26日，還將有50億元央票互換到期。
3、上海自貿區(qū)臨港新片區(qū)黨工委副書記吳曉華表示，五年來臨港全社會固定資產投資規(guī)上工業(yè)總產值年均增長30%以上，2018年產值400億元，2023年4500億元，5年翻10倍。
4、2024年中國-法國經貿合作論壇暨第二屆中國國際供應鏈促進博覽會法國路演在巴黎舉行。中國貿促會會長任鴻斌表示，歡迎更多法國企業(yè)積極參與第二屆鏈博會，共同推動中法供應鏈合作，攜手打造穩(wěn)定暢通的全球供應鏈。
5、8戶中央企業(yè)8名領導人員職務任免。其中，龐驍剛任國家電網有限公司總經理；吳碧磊任中國第一汽車集團有限公司黨委常委、副總經理；胡賢甫任中國東方電氣集團有限公司總會計師、黨組成員。
// 國內股市 //
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1、“2024中國上市公司論壇”6月22日至23日舉辦，滬深北三大交易所從進一步發(fā)揮板塊功能優(yōu)勢、提高并購重組效能、賦能創(chuàng)新型中小企業(yè)三個方面，共話資本市場助力打造新質生產力的有效路徑，探討提高上市公司投資價值具體方法。
2、據證券時報統(tǒng)計，6月以來，基金公司合計調研370余家上市公司，比5月同期減少近五成，基金調研熱情有所下降。其中，電子行業(yè)獲基金公司調研公司數量達65家，是最受基金公司關注的行業(yè)。
3、本周國內市場共有89家上市公司限售股陸續(xù)解禁，按6月21日收盤價計算，解禁總市值逾670億元。解禁市值前三位個股依次為：牧原股份（65.91億元）、嘉益股份（60.69億元）、百克生物（50.98億元）。
4、本周將有多只新股登陸港股，6月28日，天聚地合、嘀嗒出行、老鋪黃金將在港交所上市。A股方面，安乃達將于6月24日開啟申購；鍵邦股份將于6月26日開啟申購。
5、中信證券認為，當前市場仍處于政策、價格和外部三大信號觀察期，預計三季度上述信號將逐步明確，當前市場對績優(yōu)龍頭配置共識將進一步增強，建議在市場拐點明確后再逐步切向績優(yōu)成長。
6、中金公司表示，當前A股市場整體估值已經重新回到歷史偏底部水平。下半年穩(wěn)增長政策加碼結合當前資本市場政策紅利下制度不斷完善，有助于繼續(xù)活躍資本市場，再度提振投資者信心，下半年繼續(xù)多關注階段性及結構性機會。
7、近期A股權益市場低迷，但仍有電力、煤炭等高股息板塊及光模塊、AI人工智能、大數據等高彈性賽道多只個股股價創(chuàng)歷史新高。拉長時間線來看，這些個股近幾年走出一波震蕩上行的強牛行情，部分基金經理重倉其中，把握住上漲收益。
8、時隔三個多月，北京證券交易所重啟IPO項目受理。6月21日，北交所受理了創(chuàng)正電氣等三個IPO項目。更為重要的是，近一個月來受理、上會、上市等北交所IPO關鍵環(huán)節(jié)已全面恢復。
9、Wind數據顯示，截至6月21日，中證紅利指數近一個月下跌約6%，多只紅利主題ETF也出現(xiàn)了超5%的跌幅，達安基因、萬科A等多只中證紅利指數的成份股跌逾20%。多位基金經理表示，當前，宏觀環(huán)境并沒有發(fā)生根本性變化，紅利資產的低估值高股息特征也并沒有發(fā)生根本性轉變，紅利策略仍然是當下相對較優(yōu)解，許多增量資金都在等待回調的過程中伺機而動。
10、隨著科技行情持續(xù)發(fā)酵，近期“科特估”概念開始活躍，并引領一波反彈行情?；鸸就堆腥耸勘硎?，“科特估”即“科技特色估值”，聚焦于科技成長領域，是對資本市場中科技行業(yè)的估值重塑，和“中特估”概念相呼應。當前全球正值AI浪潮，政策、產業(yè)形成共振，科技周期有望見底回升，我國高科技企業(yè)的估值體系或將迎來重塑。
11、A股市場近期表現(xiàn)低迷，一些大型私募選擇逆勢而動。近日，百億私募海南希瓦在官微公告稱，公司創(chuàng)始人、基金經理梁宏自購產品1000萬元。今年以來，已有多家百億規(guī)模私募宣布自購。截至6月21日，年內共有7家私募發(fā)布12次自購公告，合計自購金額4.15億元。此外，截至5月底，股票私募倉位指數維持較高水平。
12、隨著A股上市公司2024年半年度業(yè)績預告拉開帷幕，市場對上市公司中期分紅的關注度日漸提升。Wind數據統(tǒng)計顯示，截至6月23日，已有94家A股上市公司發(fā)布2024年度中期分紅預案。從方案進度看，82家公司的分紅方案處于董事會預案階段，7家公司股東大會已審議通過相關預案，5家公司股東提議上市公司進行中期分紅。
13、美的置業(yè)將進行股權重組，將全資持有的房地產開發(fā)業(yè)務產權線從上市公司重組至控股股東，股權重組方式采用香港資本市場常見的實物方式分派。重組完成后，房開業(yè)務產權線從上市公司子公司持有調整為兄弟公司持有。
14、今年以來，A股并購重組市場升溫態(tài)勢明顯。據Wind數據統(tǒng)計顯示，截至6月23日，A股市場中127家上市公司更新披露了重大重組事件公告，同比增長約244.33%。其中合計有12家涉及出境并購或境外并購，相比去年同期（3.7%）上升了5.4個百分點。
15、據最新數據統(tǒng)計，自5月16日起，南向資金連續(xù)24個交易日實現(xiàn)凈流入，累計金額超過1160億港元，刷新了歷史紀錄。而更令人矚目的是，國家隊近期也紛紛出手，大手筆認購港股通央企紅利ETF，以實際行動向市場傳遞出鮮明的積極信號。
16、北交所持續(xù)強化年報監(jiān)管、加強監(jiān)管問詢。6月17日-6月21日，北交所密集向10家公司發(fā)出年報問詢函。從今年4月12日發(fā)出第一份2023年年報問詢至今，北交所共對46家上市公司的2023年年報開展問詢，年報問詢函數量大幅上升。2023年，北交所針對18家上市公司的2022年年報開展了問詢。
17、北交所與新三板一體發(fā)展保持良好態(tài)勢。據不完全統(tǒng)計，今年以來（截至6月23日），共有107家公司登陸新三板，其中多家公司啟動北交所上市輔導工作。新掛牌公司2023年營業(yè)收入均值為5.32億元、歸母凈利潤均值為4977萬元。
18、渣打財富方案首席投資辦公室上調恒指12個月目標價至19500點，以反映一系列支持內房措施，且不排除恒指后市波幅區(qū)間會因應政策等因素，進一步上移至22000點。
19、中國中車集團旗下中車唐山公司研制的完全符合“北美標準”雙層鐵路干線列車，在EXO的12號蒙特利爾至圣熱羅姆區(qū)間正式載客運營。這是中國制造高端雙層不銹鋼車輛首次在加拿大投入商業(yè)運營。
20、廣汽資本近年來在汽車“新四化”領域投資金額約占整體90%，其中芯片及智能網聯(lián)領域、新能源電池領域各約占50%，2023年全球獨角獸榜單入選企業(yè)數7家，近三年已上市企業(yè)數8家。
21、中銀絨業(yè)股票收盤價連續(xù)二十個交易日低于1元，將被終止上市交易。深交所宣布，6月24日起將中銀絨業(yè)股票調出融資融券標的證券名單。
// 金融 //
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1、國家金融監(jiān)管總局表示，保險業(yè)全力應對南方暴雨災害，截至6月23日12時，相關地區(qū)保險機構累計接報案1.84萬件，報損金額6.19億元，涉及車險、企財險、農險、意外險等險種。
2、在低利率市場環(huán)境下，“資產荒”問題仍存。最新數據顯示，作為29萬億元理財市場主流產品，存續(xù)固收類理財平均兌付年化收益率，以及新發(fā)開放式產品平均業(yè)績比較基準，均跌破2.9%，創(chuàng)年內新低。
3、三湘銀行、光大銀行等多家金融機構擬招聘催收領域人才。與此前委托第三方機構處理不同，此次銀行親自下場擬招聘催收人才在學歷、經驗上門檻更高，多數要求候選人具有數據分析、金融科技方面專業(yè)素養(yǎng)。
4、公募基金新發(fā)市場回暖趨勢漸顯。數據顯示，以基金成立日為統(tǒng)計標準，截至6月22日，今年以來全市場新成立基金601只，發(fā)行規(guī)模合計6489.51億元，發(fā)行數量與發(fā)行規(guī)模同比分別增長2.56%和25.46%。
5、基金經理轉崗研究員被業(yè)內戲稱為基金經理“回爐重造”。近日東吳基金旗下兩名基金經理分別轉任公司高級行業(yè)研究員、行業(yè)研究員。分析指出，隨著基金公司考核制度更加嚴格，行業(yè)人才優(yōu)勝劣汰也在加速中。
6、北京經開區(qū)設立首期規(guī)模10.01億元的科技創(chuàng)新股權投資基金。該基金原為8年前設立的北京經開區(qū)科技創(chuàng)新專項資金政策，已支持區(qū)內近80家企業(yè)累計獲批專利2000余項，成功推動一批優(yōu)質“三城”科技成果落地經開區(qū)。
7、“2024廣州特殊資產管理與發(fā)展論壇”6月23日在廣州舉辦，60多家機構現(xiàn)場簽約，助力廣州構建特殊資產生態(tài)圈。
// 樓市 //
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1、“5·17”樓市新政發(fā)布后，四個一線城市房地產市場均出現(xiàn)不同程度地回暖，上海市場表現(xiàn)尤為明顯。機構預測，6月份上海二手房網簽量有望突破2.5萬套，比2023年月均網簽量高出約1萬套。
2、南京市建鄴區(qū)存量住房“以舊換新”試點活動將于6月26日開啟，2024年12月31日結束。此次活動在主城區(qū)采用市場化運作的方式，聯(lián)動各大開發(fā)商，社會樓盤參與去化。
// 產業(yè) //
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1、生態(tài)環(huán)境部首次發(fā)布關于公路建設項目的《環(huán)境影響評價技術導則》，對建設高速公路、一級公路和二級公路等項目提出相應環(huán)評規(guī)范要求。
2、我國重復使用運載火箭研制取得重要突破，在酒泉衛(wèi)星發(fā)射中心成功完成重復使用運載火箭首次10公里級垂直起降飛行試驗，這是國內重復使用運載火箭最大規(guī)模垂直起降飛行試驗。
3、我國科研人員在月壤樣本中發(fā)現(xiàn)天然石墨烯?？蒲腥藛T通過對嫦娥五號鉆采巖屑月壤觀察分析，首次發(fā)現(xiàn)天然形成的少層石墨烯。這一發(fā)現(xiàn)為人們認識月球地質活動和演變歷史以及月球環(huán)境特點提供新見解。
4、2024世界智能產業(yè)博覽會閉幕，簽約重點項目103個、簽約額1092億元，涵蓋新一代信息技術、汽車、生物醫(yī)藥、裝備制造、新能源等產業(yè)。
5、鄭州管城豫豐醫(yī)院、周口市商水慶康醫(yī)院涉嫌欺詐騙保。目前，國家醫(yī)保局已指導飛行檢查組將上述問題移交屬地醫(yī)保部門處理。下一步，國家醫(yī)保局將繼續(xù)緊盯案件后續(xù)處置，確保欺詐騙保案件查處到位，違法犯罪分子得到嚴厲打擊。
6、中國航空油料集團有限公司黨委書記、董事長周強涉嫌嚴重違紀違法，目前正接受紀律審查和監(jiān)察調查。
// 海外 //
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1、日本政府計劃設立一個專注于經濟安全研究的智庫。該智庫將聚焦于先進技術，包括網絡和空間領域，并將為日本政府發(fā)展優(yōu)先事項提供建議。
2、歐洲央行執(zhí)委施納貝爾認為，經濟正在逐漸復蘇，抗通脹“最后一英里”是顛簸的。服務業(yè)通脹具有粘性，商品通脹正在迅速下降，較高存款利率鼓勵更多儲蓄，而更高儲蓄意味著消費減少。企業(yè)采取的“勞動力囤積”行為影響勞動生產率。這種現(xiàn)象削弱貨幣政策傳導機制有效性。
// 國際股市 //
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1、消息稱，蘋果和Meta Platforms討論人工智能方面合作，并與谷歌和初創(chuàng)企業(yè)就人工智能進行洽談。
2、由于在之前召回維修中變速箱線束連接處未修復，梅賽德斯-奔馳美國公司將召回16967輛AMG款汽車。由于預保險絲盒電線或松動，梅賽德斯-奔馳美國公司將召回1058輛C 300。
3、在馬斯克對成本施壓下，X首席執(zhí)行官Yaccarino對X平臺進行重組，6月解雇得力助手、業(yè)務運營和通訊主管Joe Benarroch。
4、雪佛龍恢復位于澳洲的Wheatstone液化天然氣工廠全面生產。
5、美國運動品牌安德瑪宣布，已達成一項協(xié)議，將支付4.34億美元以和解一樁長達數年的集體訴訟。
6、京瓷將在明年3月前投資約100億日元，將家用蓄電池產量提高一倍。京瓷目標是到2028年3月將家用和企業(yè)電池銷售額提高60%。
7、印度阿達尼集團將投資30億美元興建水力發(fā)電廠。
// 商品 //
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1、中國海油透露，我國海上最大自營油田-綏中36-1油田累計生產原油突破1億噸，成為我國第一個生產原油超億噸的海上油田。
2、河南省農業(yè)農村廳表示，截至6月22日，河南省累計夏播面積8890萬畝，占預計面積98.7%，全省夏播基本結束。
3、消息稱，卡塔爾能源公司與日本能源公司簽訂石腦油供應協(xié)議。
// 債券 //
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1、隨著中國債券市場吸引力不斷提升，境外機構在我國發(fā)行的人民幣債券熊貓債正持續(xù)擴容。6月以來，德意志銀行、寶馬中國、巴斯夫集團、拜耳等多家企業(yè)在上海清算所披露熊貓債發(fā)行情況，發(fā)行規(guī)模約125億元。
2、印度計劃在6月26日發(fā)售1200億盧比國庫券。
// 外匯 //
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1、中金公司認為，人民幣短期內或依舊趨于貶值。然而近期關注到更多穩(wěn)匯率政策發(fā)力的跡象，人民幣對美元匯率或將繼續(xù)保持溫和貶值節(jié)奏，對一籃子貨幣或表現(xiàn)穩(wěn)健。
2、近期非美元外匯市場疲軟，尤其是亞洲貨幣。渣打全球首席策略師羅伯遜指出，美聯(lián)儲降息預期減弱繼續(xù)支撐美元走強。市場將屏息以待，直到美聯(lián)儲認為降息條件已經滿足為止。在此之前，亞洲匯市仍可能集體承壓。
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