//? 熱點聚焦? //
1、本周全球金融市場大事不斷，“央行超級周”重磅來襲！美聯(lián)儲6月議息會議結(jié)果將于周四凌晨公布，市場普遍認為美聯(lián)儲將加息50個基點，英國央行、日本央行亦將陸續(xù)公布利率決議。中國將于周三公布工業(yè)生產(chǎn)、投資及消費等最新數(shù)據(jù)，5月各項經(jīng)濟指標是否筑底企穩(wěn)，將成為判斷二季度及下半年經(jīng)濟走勢關鍵。此外，歐佩克、IEA將公布月度原油市場報告；中國成品油將開啟新一輪調(diào)價窗口。最后一屆巴菲特慈善午餐開拍，活動將持續(xù)至6月17日。
2、本周國內(nèi)市場將有61只股票限售股解禁，按最新收盤價計算，合計解禁市值404.79億元，環(huán)比減少54.42%。其中，國茂股份、東威科技、三環(huán)集團解禁金額均超28億元，德邁仕等7股流通盤將增逾100%。而隨著7月份科創(chuàng)板解禁潮來臨，科創(chuàng)板將面臨不小拋壓。據(jù)不完全統(tǒng)計，科創(chuàng)板首批“大非”解禁規(guī)模為4700多億元，其中，7月解禁規(guī)模最大，超過2100億元；“小非”解禁規(guī)模超3800億元，其中就包含券商跟投的24個月禁售限售股。
3、據(jù)中國基金報，近期A股回暖讓基金半年度業(yè)績爭奪戰(zhàn)愈發(fā)白熱化。截止6月10日，黃海管理的萬家宏觀擇時多策略基金在主動權益類基金中排名第一，年內(nèi)收益率達55.14%，是今年以來唯一一只收益率超50%的主動權益基金；同樣是黃海管理的萬家新利、萬家精選A位居第二、三位。
// 環(huán)球市場 //
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1、全球資產(chǎn)管理機構總規(guī)模首次突破100萬億歐元。歐洲投資雜志“歐洲養(yǎng)老金與投資（IPE）”發(fā)布報告顯示，截至2021年底，全球資產(chǎn)管理機構總規(guī)模達108.6萬億歐元，年度增幅接近20%。其中，貝萊德、先鋒領航繼續(xù)保持領先地位，雙方在機構業(yè)務上爭奪更趨激烈。
// 宏觀 //
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1、廣東省市場監(jiān)督管理局出臺穩(wěn)經(jīng)濟16項措施，將實施知識產(chǎn)權金融創(chuàng)新促進計劃，年內(nèi)完成知識產(chǎn)權融資500億元以上，服務企業(yè)10000家以上，緩解市場主體特別是中小微企業(yè)和個體工商戶融資難問題。
2、上海市普陀區(qū)政府與轄區(qū)內(nèi)12家銀行組建100億“助企紓困專項融資貸款”額度，出臺“靠普貸”政策為企業(yè)提供貸款展期、延期還款等金融服務，授信企業(yè)在享受低于市場基準利率30個基點同時，還能獲得區(qū)政府20%貼息。
3、國內(nèi)會否繼續(xù)降息討論又起。華泰證券認為，解決當下經(jīng)濟問題關鍵或不在降息，OMO利率似乎缺少降息空間和必要性，MLF與存單利差如果收斂值得關注，但即便調(diào)整，對債市影響不大，LPR尤其是長端不排除仍有調(diào)降可能。
4、本周央行公開市場將有500億元逆回購到期，其中周一至周五均到期100億元。此外，周三還將有2000億元MLF到期。
5、隨著國家一系列穩(wěn)經(jīng)濟政策和復工復產(chǎn)各項措施加快落地，長三角地區(qū)多項經(jīng)濟指標恢復向好，經(jīng)濟運行復蘇態(tài)勢明顯。截至目前，上海9472家規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)復工率超過96%，復產(chǎn)率達到69%，比一周前上升近20%。5月份規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)周用電量環(huán)比增長5.6%，日均用電量已恢復至去年同期的86%以上。
6、6月12日0時至15時，北京市新增本土新冠肺炎病毒感染者33例。北京市政府新聞發(fā)言人徐和建表示，朝陽區(qū)天堂超市酒吧規(guī)模聚集性疫情來勢兇猛，防控難度超越新發(fā)地批發(fā)市場聚集性疫情，目前仍存在外溢擴散風險。6月13日起，朝陽區(qū)將連續(xù)三天開展全域核酸篩查。
7、6月12日0時至17時，上海新增社會面本土新冠肺炎確診病例1例和本土無癥狀感染者4例。上海市衛(wèi)健委副主任趙丹丹表示，對蘇寧易購和紅玫瑰美容院2起聚集性疫情流調(diào)和處置工作還在進行中。
// 國內(nèi)股市 //
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1、據(jù)中國基金報，上證指數(shù)距離5178點已有7年。若僅算主動權益型基金，2015年6月12日以來約有95.85%基金跑贏上證指數(shù)，但業(yè)績差距巨大。其中，收益超過100%產(chǎn)品達到84只（各類型合并計算），招商安潤A表現(xiàn)最佳，累計收益達243.62%；12只基金跌幅超50%，最慘基金跌幅達58.63%。
2、今年以來最賺錢新股上周誕生，中一簽昱能科技最多可賺7.4萬元。本周將迎來“超級打新周”，共有11只新股申購。其中，周三申購的中無人機為著名的翼龍無人機生產(chǎn)商，龍芯中科則是細分芯片龍頭。
3、據(jù)中國基金報，作為“牛市風向標”，券商板塊行情走勢及投資價值歷來備受市場關注。實際上，所謂“風向標”與全市場漲跌并無直接關系。但今年以來券商板塊處于超跌狀態(tài)，觸及估值低點后將有一定上漲空間，關注券商板塊左側(cè)布局機會成為多家賣方共識。
4、中信證券認為，當前估值修復主行情仍處初期，6月至中報季是估值修復主行情階段，當前復工復產(chǎn)主線率先修復，預計中報季開始四大主線修復將相對均衡。配置上，建議堅持均衡布局現(xiàn)代化基建、地產(chǎn)、復工復產(chǎn)和消費修復四大輪動主線。
5、中信建投表示，市場即將從“黃金坑”修復上升行情階段進入新的震蕩格局：短期經(jīng)濟修復進度預期修正、美國滯脹預期加強都對A股進一步上攻形成壓制，但目前市場不具備重回“黃金坑”底部的條件。投資者可考慮基于震蕩市格局基調(diào)，不宜輕易追高，低位可布局，重點關注業(yè)績增長確定的成長股和部分有提價能力資源、消費品。
6、中金策略認為，短線A股市場或仍有望在波動中繼續(xù)修復，但整個下半年看，在內(nèi)外部不確定性因素影響下，市場路徑可能并非單邊上行，結(jié)構上，建議下半年以“穩(wěn)”為主，部分前期跌幅較大、估值和盈利逐步匹配、景氣度維持高位的部分成長可以做結(jié)構性布局、關注階段性修復。
7、國泰君安表示，調(diào)整前期相對謹慎看法，往后看國內(nèi)A股市場仍處于可為期，上修上證指數(shù)運行區(qū)間，對A股市場判斷總體樂觀。鑒于本輪市場反彈已累計較大漲幅，如出現(xiàn)回調(diào)是投資布局A股良機。
8、招商策略認為，盡管海外波動可能對A股有所擾動，但由于國內(nèi)因素改善，A股仍將保持震蕩上行趨勢，調(diào)整“不懼”。關注新開工和施工提速受益板塊及疫后經(jīng)濟活動恢復主線的傳統(tǒng)周期品、新基建及部分消費。
9、今年以來上市券商股權融資熱度猛增，定增、配股花式繁多，但發(fā)債“補血”熱度依舊不減。今年以來證券公司債券總發(fā)行量為4634.65億元，發(fā)行數(shù)量為238只，上半年有望突破5000億元大關。
10、上周機構合計調(diào)研124家上市公司，證券、基金機構涉獵較為廣泛，分別參與調(diào)研90家、82家公司。被調(diào)研方以基礎化工、機械設備和醫(yī)藥生物板塊公司居多，工業(yè)機器人龍頭埃斯頓獲255家機構調(diào)研，數(shù)量居首。
11、在近期利好因素刺激下，中概互聯(lián)ETF、港股互聯(lián)ETF等全線大漲，部分產(chǎn)品從本輪市場低點3月16日至今最高漲58.6%，接近收復年初跌幅。資金對該類跨境ETF“越跌越買”，最新基金份額比去年末增近70%。
12、據(jù)證券時報，上周滬深兩市約八成行業(yè)上漲，共有58只個股創(chuàng)歷史新高。從調(diào)研動向看，機構密切關注近期市場表現(xiàn)活躍的大漲股，多家獲調(diào)研公司股價創(chuàng)新高。概念題材方面，鋰電新能源板塊依舊受追捧。此外，在近期比亞迪高熱度的帶動下，多家比亞迪產(chǎn)業(yè)鏈公司在上周獲機構青睞。比亞迪產(chǎn)業(yè)應鏈上的多只個股漲停，其中就包括上周接待了機構調(diào)研的立中集團、喜悅智行、伊之密。
13、據(jù)第一財經(jīng)，美國的通脹數(shù)據(jù)又“炸”了，導致美國三大股指周五收盤大跌近3%。形成對比的是，中國市場正獲得外資回流，6月至今，北向資金大幅流入412.6億元。在國際市場動蕩將持續(xù)加劇的背景下，新興市場仍需系緊安全帶，但對中國而言，市場最動蕩的時刻可能已經(jīng)過去。
14、據(jù)經(jīng)濟參考報，今年已有11家國企在A股上市，科創(chuàng)屬性企業(yè)顯著增多。業(yè)內(nèi)人士認為，近期國資委圍繞上市密集發(fā)聲，多地多家企業(yè)“后備軍”蓄勢待發(fā)，國企上市將迎來新高潮，先進制造業(yè)和戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)值得關注，國有科技型企業(yè)、創(chuàng)新型企業(yè)、專精特新企業(yè)將成為上市主體。
15、據(jù)證券時報，比亞迪在最近一個月內(nèi)股價大漲近50%，與寧德時代的市值差距縮小至“一步之遙”，并在全球最新車企市值排行榜中躍居第三，僅次于特斯拉和豐田。巴菲特早在2008年就以每股8港元的價格買入2.25億股比亞迪港股股票，截至最新統(tǒng)計仍一股未動，投資回報率約38倍，獲利約687億港元。而在公募基金中，自2011年比亞迪A股上市，則一直上演著諸多“欣喜”和“遺憾”的故事。
16、臺積電2nm建廠計劃相關環(huán)保評審文件已提交送審，力爭明年上半年通過環(huán)評，隨即交地建廠，第一期廠預計2024年底前投產(chǎn)。
17、安徽省六安市人民政府與蔚來簽署框架合作協(xié)議，雙方將共建六安經(jīng)開區(qū)智能電動汽車零部件配套產(chǎn)業(yè)園區(qū)，并在行業(yè)交流、人才互動等方面展開合作，以形成相互促進、相互提升的新能源汽車產(chǎn)業(yè)合作范式。
18、綠島風在互動平臺表示，公司目前生產(chǎn)的核酸采樣亭已應用于廣州及江門部分地區(qū)核酸采樣工作；河南、安徽、山東、江蘇等地區(qū)部分核酸檢驗亭制造商有采用公司新風系統(tǒng)產(chǎn)品。
19、東方電纜通過粵電陽江青洲一、二海上風電場項目500kV海纜設計制造技術方案評審會。專家組一致認為，方案內(nèi)容齊全、完整、正確、統(tǒng)一，符合產(chǎn)品設計制造要求，可以指導生產(chǎn)。
20、綜合智慧CRM服務供應商玄武云通過港交所上市聆訊。玄武云2018年-2021年收益分別為5.19億元、6億元、7.97億元、9.92億元；純利分別為2980萬元、1350萬元、2930萬元及1540萬元。
// 金融 //
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1、5月以來A股從低位穩(wěn)步回升，私募行業(yè)也有所回暖。據(jù)券商中國，近期股票私募開始大幅加倉、業(yè)績反彈，股票量化私募回暖則來得更早，今年4、5月份，有一批頭部量化私募超額收益已創(chuàng)歷史新高。
2、隨著國內(nèi)私募發(fā)展，百億私募基金“出?！边M一步擴容，高毅資產(chǎn)、淡水泉、保銀投資、重陽投資、中歐瑞博等主動私募積極布局海外業(yè)務，九坤投資、幻方量化、明汯投資、鳴石基金等量化私募也在開拓海外業(yè)務。
3、隨著公募行業(yè)大發(fā)展，越來越多基金經(jīng)理走向臺前，形成較強市場號召力。這一現(xiàn)象在主動股混產(chǎn)品中尤為突出，數(shù)據(jù)顯示，部分基金經(jīng)理個人管理規(guī)模占公司同類產(chǎn)品總規(guī)模比例頗高，在部分中型公募基金公司，這一比例突破50%。
4、隨著5月份基金管理人新規(guī)一參一控一牌”政策落地，更多券商資管尤其是頭部機構申請公募牌照已漸行漸近。而在申請公募牌照之前，已有不少券商資管大集合產(chǎn)品進行公募化改造。
5、業(yè)內(nèi)人士表示，在固定收益類市場底部拐點位置，中證同業(yè)存單AAA指數(shù)短期超過短債指數(shù)屬于正?，F(xiàn)象，拉長時間周期來看，中短債基金收益率還是系統(tǒng)性強于存單基金，投資者可以根據(jù)資金屬性配置適合自己的產(chǎn)品。
6、在全球金融機構裁員消息不絕于耳背景下，不少機構積極補血擴充中國團隊?；ㄆ旒瘓F機構業(yè)務條線擬在亞太地區(qū)招聘約3000名新員工，其中部分員工將于中國香港和內(nèi)地工作。隨著外資持續(xù)加強在華業(yè)務，中國市場人才大戰(zhàn)愈演愈烈。
7、太平基金公告，董曉亮新任公司副總經(jīng)理，任職日期為6月10日。公告顯示，董曉亮曾任職于廈門國貿(mào)期貨經(jīng)紀有限公司、興業(yè)證券、海通期貨、廈門金圓集團、圓信永豐基金管理有限公司、世紀證券有限責任公司。
8、據(jù)證券時報，4月27日以來有800多只基金凈值增長超30%。反彈幅度較大的基金主要集中在新能源類基金，包括信澳新能源精選、銀華智薈內(nèi)在價值、銀華樂享A等凈值反彈逾50%。整體來看，多數(shù)基金凈值錄得上漲，其中有1200多只基金6月以來凈值創(chuàng)出歷史新高。
9、據(jù)證券時報，在復雜的宏觀因素擾動下，近期，海內(nèi)外債市均波瀾不斷。投資海外的債券QDII基金領跌，部分產(chǎn)品年內(nèi)跌幅已經(jīng)超30%；與此同時，國內(nèi)債市也在經(jīng)歷了5月份的短期“牛市”后進入震蕩調(diào)整，超七成債基6月以來的收益為負，出現(xiàn)普遍性下跌。
10、據(jù)經(jīng)濟參考報，近期，隨著A股市場回暖，不少權益類基金凈值持續(xù)反彈。不過，一些規(guī)模較小的“迷你基”卻依然掙扎在清盤危機中。據(jù)統(tǒng)計，6月以來，已有17只基金發(fā)布了可能觸及基金合同中止條款的清算提示性公告，其中包含了部分成立時間不足兩個月的次新基金。今年以來已有79只基金清盤。截至目前，還有超千只基金規(guī)模低于5000萬元，或面臨即將清盤的風險。
11、據(jù)經(jīng)濟參考報，銀行業(yè)理財?shù)怯浲泄苤行臄?shù)據(jù)顯示，自首批養(yǎng)老理財產(chǎn)品開啟募集以來，養(yǎng)老理財產(chǎn)品問世半年多已發(fā)展壯大至24只。除有2只新推出的養(yǎng)老理財產(chǎn)品尚未完成募集外，目前存續(xù)的22只養(yǎng)老理財產(chǎn)品合計募資規(guī)模超400億元。
// 樓市 //
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1、據(jù)券商中國不完全統(tǒng)計，截至6月9日，有16個省（區(qū)、市）出臺的穩(wěn)經(jīng)濟一攬子實施方案中專門提到了房地產(chǎn)政策。6月僅9天就有41地出臺了各類穩(wěn)樓市政策，密集程度遠超四五月份。業(yè)內(nèi)人士認為，6月以來，房地產(chǎn)政策更多嵌入到了穩(wěn)經(jīng)濟一攬子政策中，相關城市已處于政策發(fā)酵和消化階段，房地產(chǎn)業(yè)底部反彈的基礎不斷成熟，將更好穩(wěn)定宏觀經(jīng)濟大盤。
2、據(jù)券商中國，近段時間以來多地購房政策陸續(xù)松綁。從信貸端來看，下調(diào)房貸利率、降低首付比例、提高公積金貸款額度等相關政策出臺，正積極助力房地產(chǎn)市場回暖。但從個人投資房地產(chǎn)情況來看，居民當前普遍比較慎重，對房產(chǎn)增值預期持觀望態(tài)度較多。
3、深圳有名的網(wǎng)紅豪宅樓盤華潤城近日取得預售許可證，并公布銷售方案。此次華潤城項目推售住宅逾340套，均價為13.2萬/平。華潤城入市備受關注，主因新房限價與二手房市場價存在較大倒掛價差。若以市場價為16萬/平計算，則“打新”中得一套120平產(chǎn)品，價差可賺336萬元。
4、上海6月13日起集中上市46個新建商品住房項目，共計超過1.3萬套房源，供應量超過上一批次和研究機構此前預期；單價6萬以上項目有18個，備案均價最高為143000元/平方米。
5、廣州樓市傳來限購松動消息。外地人在廣州買房，繳納五年社?；騻€稅允許中間累計斷繳3個月。對于四大一線城市未來政策，業(yè)內(nèi)普遍認為，北上深在限購限貸等政策層面寬松可能性非常小。
6、江蘇省鹽城市明確，在鹽來鹽大專及以上學歷人才或2016年1月1日后生育二孩的家庭，購買新建商品住房的，給予所繳納契稅50%的一次性購房補貼，最高不超過3萬元。2021年5月31日后生育三孩及以上家庭（符合現(xiàn)行生育政策），購買新建商品住房的，給予所繳納契稅100%的一次性購房補貼，最高不超過6萬元。
7、四川省德陽市出臺樓市新政，完善住房領域金融服務，強化住房公積金支持力度，將雙職工最高貸款額度從50萬元提高至60萬元；執(zhí)行低首付貸款政策，以低首付支持職工購房，首套房按首付兩成執(zhí)行，二套房按首付三成執(zhí)行。
// 產(chǎn)業(yè) //
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1、隨著海南自由貿(mào)易港及國際旅游消費中心加快建設，極具海南特色的游艇產(chǎn)業(yè)成為旅游新寵。海南省近日通過《海南自由貿(mào)易港游艇產(chǎn)業(yè)促進條例》，為國內(nèi)第一部針對游艇產(chǎn)業(yè)的地方性立法。
2、我國科學家首次實現(xiàn)無能耗超低溫臭氧分解。該成果推廣應用將為新型大氣污染物臭氧在超低溫環(huán)境下的降解提供有力的技術支撐，并在商業(yè)航空等領域發(fā)揮積極作用。
3、羅永浩發(fā)微博稱將再次埋頭創(chuàng)業(yè)，并宣布退出所有社交平臺。
// 海外 //
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1、世貿(mào)組織第十二屆部長級會議在日內(nèi)瓦開幕，會議將于6月15日結(jié)束。本屆會議主要聚焦四大議題，即漁業(yè)補貼、農(nóng)業(yè)、疫情應對（包括與貿(mào)易有關的知識產(chǎn)權協(xié)議的豁免）和世貿(mào)組織改革，力爭在這些領域達成多邊協(xié)議。
2、英國衛(wèi)生安全局報告指出，英國猴痘病例中，99%患者為30-40歲男性，不少患者在4月已經(jīng)開始出現(xiàn)癥狀。猴痘病毒基因組中出現(xiàn)的突變可能對病毒蛋白質(zhì)功能產(chǎn)生影響,包括可能使病毒耐藥性增強。
3、沙特電信委員會提議通過發(fā)放紅股增加股本，委員會提議增資150%。據(jù)悉，沙特電信公司成立于2008年，總部設在沙特阿拉伯利雅得，是一家提供固話、手機和互聯(lián)網(wǎng)服務的電信公司。
// 國際股市 //
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1、日前，美國證監(jiān)會公布了一項美股交易規(guī)則改革計劃，旨在促進一些免傭金券商以及做市商在處理交易指令方面的相互競爭，以確保散戶投資者獲得最佳交易價格。
2、據(jù)證券時報，特斯拉上海超級工廠、上汽乘用車臨港工廠等整車廠均已啟動雙班制，產(chǎn)能進一步爬坡。目前，特斯拉上海超級工廠產(chǎn)能利用率已恢復至100%。
3、Facebook母公司Meta正在調(diào)查首席運營官雪莉·桑德伯格，調(diào)查涉及對桑德伯格多年來將Facebook資源用于個人事務更廣泛審查。稍早之前，桑德伯格宣布將辭去Meta首席運營官一職。
4、全球最大天然氣田之一——卡塔爾北部天然氣田擴建工作正按計劃進行。據(jù)悉，此次氣田擴建項目預計耗資約300億美元，卡方將與國際能源公司進行合作，目前已與法國道達爾公司簽訂合作協(xié)議。
5、消息稱騰訊收購印度電商Flipkart價值2.64億美元股份。Flipkart總部位于印度班加羅爾，投資者包括沃爾瑪、騰訊、老虎環(huán)球和微軟等。
// 商品 //
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1、農(nóng)業(yè)農(nóng)村部發(fā)布小麥機收進度顯示，全國已收獲小麥面積2.39億畝，收獲進度78.5%，比去年快約1.2個百分點。
2、據(jù)期貨日報多方證實，為應對原料高價，部分聚酯大廠近日共同商討對策。分析指出，當前PTA原料價格維持高位，聚酯生產(chǎn)企業(yè)通過降負荷消化現(xiàn)有庫存已經(jīng)迫在眉睫。
3、截至上周五收盤，WTI原油期貨收盤報120.47美元/桶，較4月初最低約93美元大漲近30%。高盛將油價目標進一步上調(diào)至140美元/桶。
// 債券 //
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1、中信證券明明預計，5月經(jīng)濟數(shù)據(jù)公布后，將是穩(wěn)增長寬信用成色與上海北京局部地區(qū)疫情反復間多空博弈，債券收益率或?qū)⒄鹗幾吒摺?span style="color: #00879c;">利率策略上，多空交織下后續(xù)長端利率走勢不明朗，拉久期缺乏信號，而在寬松資金面加持下杠桿套息策略仍然占優(yōu)。品種選擇上，二級資本債短期內(nèi)或有超額收益空間。
2、中信證券指出，5月社融改善明顯，一方面得益于穩(wěn)增長政策加碼和疫情影響緩釋帶來信貸投放回暖，另一方面政府債發(fā)行提速亦有貢獻。展望后續(xù)，政府債發(fā)行安排形成明確支撐，按國務院6月底前完成大部分新增專項債發(fā)行工作部署，預計6月政府債凈增量超萬億元。
// 外匯 //
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1、日本執(zhí)政黨自民黨政策研究委員會負責人高市早苗表示，現(xiàn)在不是政府和央行干預以支持日元合適時機，因為弱勢貨幣是吸引游客、提高農(nóng)產(chǎn)品出口競爭力的機會。
2、土耳其政府落地一攬子措施，希望提振疲軟的里拉。據(jù)悉，土耳其境內(nèi)消費貸款銀行和保險交易稅稅率將從5%上調(diào)至10%。此舉旨在支持里拉，抑制失控的通脹，同時滿足土耳其總統(tǒng)埃爾多安關于央行將利率保持在低位的愿望。
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